Világhódító útra készül az első magyar robottanácsadó

Külföldön már tarolnak

A Betterment és a Wealthfront két igazi sikersztorinak számít a robottanácsadás területén, ez a két amerikai cég már most dollármilliárdokat kezel, értékeltségük pedig szintén a milliárd dolláros nagyságrendhez közelít (a Bettermentet és a Wealthfrontot egyaránt 700 millió dollárra értékelték a legutóbbi forrásbevonási körben).

A robottanácsadás koncepciója a gyakorlatban úgy működik, hogy az ügyfél különböző kérdésekre válaszolva megadja, hogy mekkora kockázatot képes elviselni, a program pedig a válaszok alapján megmondja, hogyan lehet számára a lehető legmagasabb hozamot elérni, mindezt a hagyományos pénzügyi tanácsadók által kért jutalékok és díjak töredékéért.

Az algoritmusok összeállítanak egy különböző eszköztípusokból álló portfóliót, amelyben az ügyfél által megadott adatok alapján alakulnak a súlyok. Az ügyfél nem válogat részvények, indexek, kötvények között, készen kapja azt, amit személyes tanácsadás esetén egy tanácsadó ajánlott volna neki a kockázati étvágya és a hozamelvárása alapján.

Magyarországon megjelent az első fecske

A Blueopes projektje tavalyelőtt nyáron indult, a céget négyen alapították: Faluvégi Balázs korábban befektetési tanácsadóként dolgozott, Kovács Miklós az ő ügyfele volt, Szalai Ferenc és Szántó Gergely pedig az IT-oldalról érkeztek a céghez. Faluvégi Balázs szerint egy átlagos befektetési tanácsadó 30-50 ügyféllel tud érdemben foglalkozni, ez a szám elmehet akár 100-ig, de ehhez már elképesztő munkabírás szükséges. A személyes tanácsadás alapvetően drága, és csak nagy vagyonnal rendelkező ügyfeleknél lehet ezt vagyonarányosan marginális költségnek mondani.

Mindeközben az ügyfélakvizíció költsége nagyon magas, Magyarországon a banki lakossági ügyfelek esetében ez 80-100 ezer forint, befektetési szolgáltatóknál 200-250 ezer forint is lehet.

Ez a szint - egyébként külföldi szolgáltatóknál is - olyan magas, hogy némely esetben az ügyfél teljes (szolgáltatónál töltött) életciklusának összes bevételét is meghaladja az akvizíciós költség. Üzleti oldalról ez és a külföldi sikeres példák motiválták az alapítókat arra, hogy készítsenek egy robottanácsadós megoldást.

Így néz ki az üzleti modell

A Blueopes egyrészt a hagyományos szereplőkkel kötött partnerségi kapcsolatokat keresi (az MKB fintech programjában már zajlik a közös munka), másrészt ezzel párhuzamosan B2C modellben is dolgozni fognak, vagyis saját brand alatt nyújtják majd a szolgáltatást. Faluvégi szerint a roboadvisorok külföldön is egyre inkább egy hibrid modellt vesznek fel, és a saját ügyfélszerzésen túl tanácsadó cégekkel, bankokkal kezdenek el együttműködni.

A portfóliók személyes értékpreferenciákhoz rendelt kialakításához tíz kategóriát határoztak meg, mint pl. tiszta energia, vagy erdők védelme, női egyenjogúság, vagy e-mobilitás stb. Ezek fontosságát lehet rangsorolni, és ezután az algoritmus minden más tényezőt is figyelembe véve összeállítja a portfóliót.

A portfóliókba főként részvények kerülnek, és minden egyes ügyfél portfóliója egyedi, nincs két ugyanolyan. Ha valaki nekünk megadja az alapadatokat, megközelítőleg 30 milliárd különböző portfóliót kaphat

- mondta Faluvégi Balázs.

De persze a rendszer mögé nem csak részvények tehetőek, akár kötvények, ETF-ek, ez a piaci igényektől függ. Az ügyfél egyébként bármikor megváltoztathatja az input adatokat, illetve bizonyos időközönként - nagyjából negyedévente - történik a rebalancing, amikor a részvények árfolyamváltozása, valamint a befektetési időtáv változása miatt az eszközök súlyát - jellemzően enyhe mértékben - módosítják. Mivel ezt egyszerre sok ügyfélnél hajtják végre, ennek költségét nagyon alacsonyra le lehet szorítani. A Blueopesnál is vagyonarányos díjjal dolgoznak, ahogyan az a robottanácsadóknál megszokott.

Tavaly ősszel a Blueopest a szakmai zsűri beválasztotta a legígéretesebb 25 magyar fintech cég közé, idén januárban a cég bekerült a PWC közép-kelet-európai programjába, ahova a nagy növekedési lehetőségű fintech választottak be. A programon keresztül többek között lengyel cégekkel tárgyalnak, de az Egyesült Királyságban, a DACH-régióban és a skandináv országokban is terjeszkednének.

A megjelenés támogatója a T-Systems Magyarország.

• Címkék:
• információs technológia,
• Vallalatok,
• blueopes,
• fintech 25