Történelmi megegyezés a brit kormány és a nyugdíjalapok között: jönnek a patrióta befektetések

Tizenhét nagy nyugdíjszolgáltató csatlakozott ahhoz az önkéntes kötelezettségvállaláshoz, amely szerint 2030 végéig a kezelt vagyonuk legalább 10%-át magánpiaci eszközökbe fektetik be. Ezen belül a teljes vagyon minimum 5%-át az Egyesült Királyság magánpiacain helyezik el, feltéve, hogy elegendő megfelelő befektetési lehetőség áll rendelkezésre. A megállapodásban résztvevő nyugdíjalapok a kezelt vagyon alapján a piac 90%-át lefedik.

Rachel Reeves pénzügyminiszter üdvözölte az új megállapodást:

A nyugdíjalapok e bátor lépése milliárdokat szabadít fel nagy infrastrukturális projektek, tisztaenergia-fejlesztések és ígéretes startupok számára – növekedést biztosítva, növelve a nyugdíj-megtakarításokat és nagyobb biztonságot nyújtva a dolgozóknak nyugdíjas éveikre.

A megállapodás kevesebb mint két évvel az eredeti Mansion House Egyezmény után jött létre, amikor 11 vállalat kötelezte el magát, hogy a nyugdíjvagyon 5%-át tőzsdén kívüli részvényekbe fekteti, bár akkor a kifejezetten brit allokációra vonatkozó javaslatot elvetették.

A megállapodás aláírói vállalják, hogy 2030-ig a portfólióik 10%-át olyan eszközökbe fektetik be, amelyek a gazdasági növekedést támogatják, például infrastrukturális, ingatlan- és magántőke-befektetésekbe, illetve a portfóliójuk legalább 5%-át az Egyesült Királyság számára különítik el. Ez 2030-ra 50 milliárd font (mai árfolyamon kb. 24 000 milliárd forint) befektetés sorsát határozhatja meg, és várhatóan 25 milliárd fontot irányít közvetlenül a brit gazdaságba. A megállapodás hatálya alá tartozó eszközök jelenleg 252 milliárd fontot tesznek ki, ez az összeg 2030-ra mintegy 740 milliárd fontra emelkedhet.

Az 50 milliárd fontos, illetve 25 milliárd fontos becslések abból indulnak ki, hogy a jelenlegi magánpiaci befektetések aránya 3,5%, amelynek 40%-a az Egyesült Királyságban realizálódik. Ezek az arányok az egyezmény értelmében 2030-ig 10%-ra, illetve 50%-ra emelkednek.

A 2024 júliusában hatalomra került munkáspárti kormány arra törekszik, hogy a fellendítse a magánbefektetések piacát, egyúttal a gazdasági növekedést, többek között az ország széttagolt nyugdíjrendszerének átfogó reformjával.

A kormány eddig tartózkodott attól, hogy kötelezővé tegye a nyugdíjalapok számára a brit eszközökbe történő befektetést:

egy ilyen lépés minden bizonnyal komoly ellenállásba ütközne, tekintve, hogy az alapoknak olyan kötelezettségeik vannak, amelyek értelmében az ügyfeleik érdekeinek megfelelően kell eljárniuk.

Az új megállapodáshoz csatlakozó szolgáltatók: Aegon, Aon, Aviva, Legal & General, LifeSight, M&G, Mercer, Natwest Cushon, Nest, NOW: Pensions, Phoenix Group, Royal London, Smart Pension, the People’s Pension, SEI, TPT Retirement Solutions, the Universities Superannuation Scheme (USS).

Címlapkép forrása: Justin Tallis - WPA Pool/Getty Images

A jelen írás nem minősül befektetési tanácsadásnak vagy befektetési ajánlásnak. Részletes jogi információ