forint mnb épület sötét magyar jegybank
Bank

MNB: az ügyfelek jobban járnak a moratóriummal, a bankok 50 milliárdot bukhatnak rajta

Portfolio
Mivel nem tőkésedik az elhalasztott kamatfizetés a törlesztési moratórium során, összesen 50 milliárd forintot bukhatnak a moratóriumon a magyar bankok, miközben megfelelő likviditásukról az MNB kibővített eszköztára gondoskodik. A jegybank friss elemzésében néhány újabb információt is megosztott a moratórium várható hatásairól.

„Az MNB tisztázza a moratóriummal kapcsolatos kérdéseket” – ezzel a címmel jelent meg egy elemzés a jegybank honlapján. Azon túl, hogy a Portfolio tegnapi számításaihoz hasonlóan példaszámításokat is bemutat az elemzés, néhány új vagy kevésbé ismert információ is kiderül belőle:

  • a háztartások és vállalatok év végéig 3600 milliárd forint törlesztésre kapnak haladékot, az adósok a moratóriummal valamelyest jobban járnak, hiszen összességében kevesebb pénzt fizetnek a banknak jelenértéken (ez utóbbira a Portfolio említett tegnapi elemzése is felhívta a figyelmet),
  • az említett 3600 milliárd forintból a tőketörlesztés mintegy 3150 Mrd forintot, míg a kamatok és díjak közel 450 milliárd forintot tesznek ki (a Portfolio becslése szerint ennek kétharmadát a lakosság adja, egyharmadát a vállalatok),
  • az MNB saját hatáskörben, a Növekedési Hitelprogram esetében meghirdetett visszafizetési moratóriuma 25 000 kis- és középvállalkozás számára nyújt segítséget 1000 milliárd forintos kinnlevő hitelállományon,
  • egy átlagos 10 millió Ft fennálló tőketartozású (10 év hátralévő futamidő, THM 4,5%) lakáshitel esetén az adósnak közel 1 millió forint törlesztőrészletet kéne fizetnie (melyből 340 ezer Ft a kamat) még az idei évben, azaz a fizetési haladék miatt ennyi marad a háztartásnál, az ügyfél így, a pénz időértékét is figyelembe véve 70 ezer forinttal jobban jár, mint ha folytatja a törlesztést,
  • az MNB e konkrét példájában a moratórium időtartamán túl 5 hónapos futamidő-hosszabbításra van szükség ahhoz, hogy az eredeti törlesztőrészlet ne emelkedjen (vagyis a halasztott kamatfizetés egyenletesen terített része is beleférjen az eredeti törlesztőrészletbe – ez szintén összhangban van a Portfolio számításával),
  • a jegybanki elemzők szerint fontos kiemelni még, hogy a moratóriumba az év folyamán később is be lehet lépni, így aki most a törlesztést választja, az is kihasználhatja később a moratóriumot, a döntést ezért egyedi helyzetek és preferenciák határozzák meg, de fontos az objektív tisztán látás,
  • ami a bankokat illeti, attól függően, hogy mennyien élnek a moratóriummal nagyságrendben 3000 milliárd forintos likviditási hatást jelenhet, ugyanakkor az MNB a megújult eszköztárával és likviditás bővítő intézkedésivel minden esetben biztosítja a szektor működéséhez szükséges likviditást,
  • a fedezeti kör bővítését követően befogadható nagyvállalati hitelek csaknem 2600 milliárd forinttal növelik a likviditást, miközben a szabadon bevonható értékpapírok további több mint 7000 milliárd forintot jelentenek. A Jegybanktól így 9600 milliárd forint értékben tudnak forrásokhoz jutni a bankok,
  • ami a bankok jövedelmét illeti, a moratóriumnak nincs lényegi eredményhatása, hiszen a kamatot az adósoknak meg kell fizetni, vesztesége itt a bankoknak azzal keletkezik, hogy az esedékes havi kamatfizetések, melyek fizetési haladékot kapnak nem kerülnek 2020 folyamán havonta tőkésítésre,
  • a tőketörlesztésen nincs veszteség, hiszen a fennálló tőketartozás nem csökken a haladékkal, hanem a moratórium után kezd újra csökkenni. A bankok tehát a közel 450 Mrd Ft kamattörlesztés elmaradt kamatai miatt szenvedhetnek el körülbelül 50 milliárd forint veszteséget,
  •  a moratórium lejárta után az elmaradt kamat ugyanis egyenletesen kerül megfizetésre, így a haladékot kapott kamat után nem fizetnek kamatot az adósok, a veszteség pedig a pénz időértéke. Ez az elmúlt években látott 600 milliárd forint körül bankrendszeri profit kevesebb, mint 10 százaléka, így nem veszélyezteti, hogy a bankrendszer erős tőkehelyzete fennmaradjon a jövőben is,
  • ez az MNB szerint már csak azért is fontos, mert szükséges lesz erőteljes hitelezési aktivitásra a gyors kilábaláshoz a járvány elmúltával.

Címlapkép: Getty Images.

koronavírus sakk
panelházak
fertőtlenítés koronavírus magyar
donald trump chad wolf
Friss hírek TÖBB FRISS HÍR
2020. május 21.
FM & Office 2020
2020. május 21.
Future City 2020
2020. június 2.
Smart Logistics 2020
2020. június 9.
Portfolio-MAGE Járműipar 2020
Portfolio hírlevél
Ne maradjon le a friss hírekről!
Iratkozzon fel megújult, mobilbarát
hírleveleinkre és járjon mindenki előtt.

Kiadó modern irodaházak

Az iroda ma már több, mint egy munkahely. Találják meg most cégük új otthonát.

Infostart.hu

Junior portfoliókezelő

Junior portfoliókezelő
Online kurzus
Akár 100 000 Ft-al elkezdhető, hosszú távú megtakarítási módszer.
Webinárium
Alapoktól a befektetési, kereskedési ötletekig.
panelházak