Portfolio signature

Ilyet még nem éltünk: durván rákattantak egy befektetésre a magyarok, a lakossági állampapírok elbújhatnak

Rekord értékesítési számokat hozott a június a kötvény- és pénzpiaci alapok számára, láthatóan sokan igyekeztek még az utolsó pillanatban mentesülni a szocho-fizetési kötelezettség alól. Mindeközben az első félévben látott csökkenő hozamszintek pozitívan hatottak a kötvényalapok teljesítményére, különösen a hosszú kötvényalapok mentek nagyot, 15-16%-os hozamokat is elérve egyetlen félév alatt. A megmaradt pénzpiaci alapok is jól teljesítettek az első félévben, a legnagyobb kötvényalapok pedig elképesztő ugrást mutattak fel a kezelt vagyonukban.

Fordulat a kötvénypiacokon

A tavalyi év itthon és a világban is a kötvénypiaci hozamemelkedésről szólt, ez pedig igen fájó volt a kötvényalapok teljesítményére nézve, különösen a hosszabb futamidejű befektetéseknek. Általánosságban ugyanis elmondható, hogy minél hosszabb futamidejű egy kötvényalap, annál rosszabb neki a kamatemelések, infláció és esetleges forintgyengülés nyomában érkező kötvénypiaci hozamemelkedés (az emelkedő kamatkörnyezet a kötvényárfolyamok csökkenését okozza, ez pedig a kötvényalap hozamára negatív hatással van, mindez ugyanakkor az alap átlagidejétől is függ).

Idén viszont fordulat állt be a kötvénypiacokon, az infláció tetőzése, illetve csökkenése, továbbá a jegybanki kamatemelések vége mind a hozamszintek csökkenése irányába hatottak eddig, ez a magyar hozamokon is meglátszódott (itthon egyéb kormányzati intézkedések is hozzájárulnak a hozamcsökkenéshez, különösen a hozamgörbe rövid végén):

A befektetési alapok éves összefoglalói közül eddig az alábbiak jelentek meg a Portfolio-n:

A cikk tartalmából:

  • Idén fordulat állt be a kötvénypiacokon, ez pedig a hazai kötvény- és pénzpiaci alapok hozamtermelését is nagyban segítette.
  • A legjobb féléves hozamot az OTP Maxima hosszú kötvényalapja érte el 16% feletti teljesítménnyel.
  • A vizsgált 59 forintos, lakossági sorozatból 21-nek volt 10%-ot meghaladó hozama az év első hat hónapjában.
  • Egészen elképesztő értékesítési számokat hozott a június, a szocho élesedése előtt.
  • Rekordot döntött a kötvény- és pénzpiaci alapokba beáramló friss tőke is.

Signature Pro-val ezt a cikket is el tudnád olvasni!

Ez a cikk folytatódik, de csak Portfolio Signature előfizetéssel olvasható tovább. A Signature PRO szolgáltatás havi díja 2 990 forint. A hozzáférés egy évre is megvásárolható, amelynek díja 29 845 forint, az éves előfizetés keretében tehát 10 havi díjért cserébe 12 havi szolgáltatást kapnak olvasóink. További információ és csatlakozás az alábbi gombra kattintva! További információ és csatlakozás az alábbi gombra kattintva!

Signature előfizetés