
Mi történt az elmúlt években?
A jogintézmény hazai ismertsége és népszerűsége a bevezetését követően éveken át folyamatosan és töretlenül nőtt; sőt,
2023 nyarán, amikor úgy tűnt, hogy a felértékelés jelentette adóelőny egy jogszabályváltozás miatt elveszik, még azok is siettek létrehozni családi vagyonkezelőjüket, akiket addig nem foglalkoztatott a lehetőség
– vázolta fel a hátteret dr. Simon Stella, a bizalmi vagyonkezelési struktúrák felállítására specializálódott AegisLegal vezető ügyvédje.
Maga a felértékelés, azaz a piaci áron történő vagyonrendelés azt jelenti, hogy a vagyonrendelő az adott vagyontárgyát (például a családi céget vagy értékpapírokat) valós piaci értékre felértékelve adja a vagyonkezelő kezelésébe. Mivel 2023 szeptembere előtt ez teljesen adó- és illetéksemleges ügylet volt, mindez a gyakorlatban azt jelentette, hogy ha a vagyonrendelő a nála a hárommillió forintos törzstőkének megfelelő szerzési értéken nyilvántartott, de ténylegesen egymilliárd forintot érő családi kft.-t annak valós piaci értékén vagyonkezelésbe adta, majd a vagyonkezelő a kft.-t egymilliárd forintért értékesítette, akkor a vagyonrendelőnek sem merült fel adófizetési kötelezettsége a vagyonátruházáskor, és a vagyonkezelő is adómentesen adhatta ki a kedvezményezetteknek a vételárat a példában szereplő egymilliárd forintos tőkeösszegig.
A jogalkotó 2023 szeptemberében előbb megszüntette ezt a lehetőséget, majd pár hónappal később ismét lehetővé tette bizonyos korlátozásokkal – mondta el az AegisLegal ügyvédje.
A most hatályos szabályok tehát továbbra is kifejezetten lehetővé teszik, hogy a vagyonrendelő a vagyontárgyait a valós piaci értékre felértékelve adja bizalmi vagyonkezelésbe, és ez után továbbra sem kell sem adót, sem illetéket fizetnie. A lényeges változás abban áll, hogy a vagyonkezelő köteles nyilvántartani ezt az értéknövekményt, és ha abból a kedvezményezettek részére a vagyonrendeléstől számított öt éven belül kifizetés történik, akkor az ilyen kifizetés osztalékként adózik.
Ugyanakkor, ha a kedvezményezetti kifizetéssel (a fenti példánál maradva a családi kft. egymilliárd forintos vételárának kifizetésével) a vagyonkezelő megvárja az öt évet, akkor ez az összeg változatlanul adómentesen tud eljutni a kedvezményezettekhez – összegezte dr. Simon Stella.

AegisLegalKötvények, értékpapírok, Vállalati finanszírozás, Privát ügyfelek, öröklés és alapítványok, Vállalatfelvásárlások és Egyesülések, Társasági jog
További adótervezési lehetőségek
Az adóelőnyök azonban itt nem érnek véget.
A kezelt vagyon részére ugyanis már nyitható tartós befektetési számla is, és számos bank nyújtja ezt a szolgáltatást.
Továbbgondolva a családi kft. példáját: ha a cégeladást követően az egymilliárd forintos vételárat a vagyonkezelő elhelyezi egy tartós befektetési számlán, majd a gyűjtőévet követő öt év lejártával az egymilliárd forintos tőkét és annak ötévi hozamát kifizeti a kedvezményezetteknek, akkor sem a tőke, sem a hozamok után nem kell személyi jövedelemadót fizetni.
Ahogy az AegisLegal szakértője fogalmazott, ez egy egyedülálló, nagyon jól használható adótervezési konstrukció a magyar jogban. Ha valaki cégeladást tervez a következő 1-5 évben, akkor a bizalmi vagyonkezelés átgondolt alkalmazásával jelentős adómegtakarítást érhet el, és az ötéves időszak okán, amíg a vételárat a kezelt vagyonban kell tartani, ilyen tervek esetén nem érdemes halogatni a struktúra felállítását.
Mik a további előnyök?
Ha az adóoptimalizálás oldaláról közelítjük meg a kérdést, akkor további lehetőségek is nyitva állnak – tette hozzá dr. Simon Stella. Így bizonyos feltételek esetén a konstrukció alkalmas lehet arra is, hogy a cégből fizetett osztalék adómentesen kerüljön a kedvezményezettekhez.
Ha viszont nem adótervezési oldalról nézzük a bizalmi vagyonkezelést, akkor mindenképpen érdemes kiemelni az örökösödési problémák megoldását. Társas vállalkozásoknál a cég jövője is múlhat azon, hogy az örökösödés megfelelően van-e kezelve. A szakértő elmondta, hogy
a bizalmi vagyonkezelés egy egyszerű végrendeletnél jóval biztosabb, egyben rugalmasabb, a végletekig testre szabható struktúra.
Az AegisLegal-nél tapasztalták, milyen sok családi cég került már súlyos válságba az alapító-családfő váratlan elhalálozása miatt. Túl azon, hogy egy kulcsfigurát elveszít a cég, még egy hagyatéki eljáráson, sőt, akár jogvitán is át kell esnie. Nem ritkán előfordul, hogy a hagyatékátadás elhúzódik, és közben tisztázatlan marad, hogy kik a cég tulajdonosai, amelyben ügyvezetés híján a napi döntések meghozatala vagy a taggyűlés összehívása sem megoldott. Ha mindez alkalmatlan időpontban történik, meghiúsulhat a beszámoló elfogadása és benyújtása, ami akár az adószám törléséhez is vezethet.
Mindez megelőzhető egy kellő előrelátással kialakított bizalmi vagyonkezelési rendszerrel, ahol a vagyonkezelő az alapító-vagyonrendelő halála után is zavartalanul tudja gyakorolni a vagyonkezelés alatt álló cégek feletti tulajdonosi jogokat.
Mire érdemes figyelni?
A szakértő szerint nagyon fontos a vagyonkezelés felállítását megelőző adó- és számviteli strukturálás, mert később az egyes vagyonelemek mozgatása extra adó- és illetékfizetéssel járhat. Ezért mindenképpen javasolt olyan tanácsadót keresni, ahol kulcsrakész ás átgondolt struktúrát tudnak létrehozni. Az AegisLegal tapasztalatai szerint ez kritikus kérdés, ugyanis az utóbbi időben nagyobb számban hoztak az ügyvédi irodához javításra a 2023. őszi adóváltozás miatt sebtében létrehozott struktúrákat, és ezeket a korrekciókat némely esetben szinte lehetetlen adóhatékonyan megtenni.
Dr. Simon Stella úgy látja, hogy igen távol áll a valóságtól az a vélekedés, hogy a jogszabályváltozások elvették a bizalmi vagyonkezelés előnyeit. Épp ellenkezőleg – ahogy a szakma folyamatosan dolgozik a jogintézmény jobbá, hatékonyabbá tételén és megismertetésén, úgy kerülnek elő mindig új és új, izgalmas lehetőségek, amik biztosítják, hogy egy bizalmi vagyonkezelés felállítása hosszú távon is a családi vagyontervezés szíve-lelke maradjon.
A címlapkép illusztráció. Címlapkép forrása: Getty Images
A jelen írás nem minősül befektetési tanácsadásnak vagy befektetési ajánlásnak. Részletes jogi információ
Találd meg a neked való befektetési alapot!
Letarolta az ukrán hírszerzés a volgográdi légibázist, már Putyin sem finanszírozná tovább a háborúját - Híreink az ukrán konfliktusról szombaton
Percről percre tudósításunk az ukrán frontról.
Kiszivárogtak Oroszország féltett titkai: úgy tűnik, hazugságra épül a hírhedt flottájuk ereje
Szétesés szélén a rettegett egység.
Satuféket nyomott a magyar gazdaság, fenntarthatatlanná vált a béremelés?
Leépítés, bizonytalanság, kereslethiány.
Magyarországon a sportból sokan élnek jól, de nem feltétlenül a sportolók
A MEEF célja, hogy a sikeres karriert ne az elszegényedés kövesse.
Megszületett Donald Trump első békéje: több évtizedes konfliktust zártak le Amerikában
Mit kap cserébe Washington? Ásványkincseket!
Halálos hőhullám söpör végig Európán: akár 47 fok is lehet a hétvégén
Mindenkit súlyosan érint.
Így üti meg a Trump-sokk Magyarországot
Részletesen elemzik a vámok emelésének negatív következményeit.
Franklin Resources Inc. - kereskedés
Most éppen 18% felett van a profit a tavaly szeptemberben vásárolt BEN részvényeimen, gondoltam ránézek, hogy tartsam, vagy esetleg adjam el és fektessem másba a pénzt.Megnéztem a roic.ai alapj
ESG-szabályozás és trendek: így alakul át a pénzügyi szektor
Az utóbbi években robbanásszerűen nőtt az érdeklődés a fenntartható befektetések iránt. Az ESG-kritériumok - vagyis a környezeti, társadalmi és vállalatirányítási
PORTRÉ - Két hazai "reneszánsz" privátbankár, akik a leggazdagabbak pénzét kezelik
Az SPB Befektetési Zrt. a hazai befektetési szolgáltatói piac egyik legpatinásabb, 25 éve a piacon lévő szereplője, amely elsősorban private banking szolgáltatásokat kínál ügyfelei számár
Felkészülés az innovációs célú pályázatokra - pályázati források várhatók
A várakozások szerint közel 200 milliárd forintnyi vissza nem térítendő forrás állhat hamarosan a hazai innovatív vállalkozások rendelkezésére. Megjelenhetnek azok az innovációs pály
Végső soron a NATO is csak üzlet
Indul az emelt NATO-kiadások rendszere, 5 százalék lesz az előirányzott szint. De a hadiiparban Európa versenyképtelen, az amerikai gyártók már el is kezdték körbeudvarolni a...
The post Végs
Gazdasági furcsaságok mérnököknek
Mindig nagyon érdekes számomra, hogy mennyi mérnök lép motiváltan a pénzügyi területre. Rengeteg informatikus (meglepően tájékozottan) érkezik coachingokra, de még a pénzügyi influencerek k
A háborúk titokzatos jótékonysága a tőzsdékre
Háború = ralizó részvénypiac? A történelmi tapasztalatok szerint egy háború még jót is tesz annak az ország tőzsdéjének, amelyik a távolban és győztesen vívja, nem...
The post A háború
VIDEÓ! Befektetés a palládiumba: kockázat vagy rejtett érték?
A palládium piaca 2025-ben egy átalakuló keresleti és kínálati környezetbe került, amelynek hátterében elsősorban a technológiai váltások és iparági alkalmazkodások állnak. Az árfolyam-

Mobilról igényelhető hitelkártyát kínál a Gránit Bank (x)

- Szép csendben megindultak a kirúgások Magyarországon, és még nincs vége a leépítési hullámnak
- Megjelent a kormány új ingyenhitele, élelmes magyarok tízezrei mozdultak rá azonnal
- Ezért sem jutsz be az állami kórházakba
- Kijött a kormány új készpénzes szabálya, mutatjuk a részleteket
- Kiadta a parancsot Donald Trump: Amerika háborúba megy - Most mi fog történni?
Tőzsdei túlélőtúra: Hogyan kerüld el a leggyakoribb kezdő hibákat?
A tőzsdei vagyonépítés során kulcsfontosságú az alapos kutatás és a kockázatok megértése, valamint a hosszú távú célok kitűzése és kitartó befektetési stratégia követése.
Számolj háromig és start!
Webináriumunkon megmutatjuk, hogyan indítsd el első befektetésed, milyen új funkciók érhetők el kereskedési platformjainkon, és hogyan vághatsz bele magabiztosan a tőzsdei kereskedésbe – akár már holnap.
Újratervez a CATL Debrecenben – ekkora az akkumulátorválság?
A világ legnagyobb gyártója habozni kezdett.
Úgy szabadulnak a hitelektől a magyarok, mintha nem lenne holnap
Nagyon sok az előtörlesztés.
Vége a megszokásoknak, sürgősen változtatniuk kell az állattartóknak is
Mostantól sosem szabad hátradőlni, mindig félni kell valami újnak a megjelenésétől.
Ügyvédek
A legjobb ügyvédek egy helyen