Több mint öt éve a legnagyobb egyhavi csökkenést mutatta 2014 decemberében a lakossági fogyasztás az Egyesült Államokban, ami alapján úgy tűnik, hogy az olajárak esése miatt megmaradt pénzüket az emberek inkább félreteszik, mint elköltik. Ezt a közelmúltban megjelent más amerikai makroadatok is jelezték, azaz a karácsonyi értékesítési szezon akár jobban is sikerülhetett volna.
A Gazdasági Versenyhivatal (GVH) döntése szerint a Kereskedelmi és Hitelbank Zrt. (K&H) tisztességtelen kereskedelmi gyakorlatot folytatott a K&H MIX megtakarítás terméke népszerűsítése folyamán. A jogsértés elkövetéséért 80 millió forint bírságot szabott ki a GVH.
A válságot követően a vagyonfelhalmozás kettészakadása a lakosság jövedelemi helyzetének megváltozására volt visszavezethető. Megtakarítási szempontból sajnos szétszakadó társadalmi szerkezet áll fönn, vannak, akik magasabb megtakarítási képességgel rendelkeznek (felsőfokú végzettségűek és fővárosban vagy megyeszékhelyen élők) és vannak, akik jóval alacsonyabbal. Az átlagos arány 12% körül van, a szórás ezen belül 0-25% között mozog - mondta el Szép Péter, a Deloitte partnere a Portfolio-nak adott videóinterjújában.
A lakosság nagyobb része (75-80%) képtelen megtakarítani, de van ok a bizakodásra, többek között a reálbérek tartós növekedése miatt. Ráadásul idővel a nyugdíjcélú megtakarításokban is egyre több pénz halmozódhat fel, mert a lakosság nyitottabb az öngondoskodásra. Egyelőre a slágerterméknek az állampapírok és a befektetési alapok számítanak, és a befektetési időtáv sem túlságosan magas, mindössze 1-2 év. A Portfolio Öngondoskodás 2014 konferencián elhangzottak alapján elmondható, hogy a romló demográfiai környezet évtizedek múlva a nyugdíjrendszerünket szétfeszíti, ezt kivédendő már most célzottan félre kellene tenni a nyugdíjra. Sajnos sokak számára ez nem reális opció, több százezerre is tehető azok száma, akiknek az időskor a nélkülözésről fog szólni.
A leggazdagabb 40 ezer betétes rendelkezik a magyarországi lakossági bankbetétek 30%-a felett - ismertette előadásában Bacher János a Portfolio Öngondoskodás konferenciáján. A GfK Hungária egyik kutatása szerint a lakosság 16%-a, a másik szerint a 25%-a rendelkezik ma megtakarítással.
Rövid távon úgy tűnik, nem lesznek nagy változások a megtakarítási hajlandóságban. A kérdés sokkal inkább a hosszabb távú szemléleten van, de bárhonnan is nézzük, az aktív kommunikáció a lelke mindennek. Az Öngondoskodási Konferencia második szekciójának panelbeszélgetésében állami, banki és biztosítói oldalról is elhangzottak azok a legfontosabb irányok, amelyek mentén kijelölhető a megtakarítási termékek továbbfejlesztésének lehetősége.
A Portfolio idei Öngondoskodási konferenciájának kiemelt témája, hogy a lakossági megtakarítási hajlandóság tekintetében lehet-e áttörésre számítani, illetve melyek azok a sarkalatos pontok, amelyek hozzásegíthetik a magyar lakosságot a pénzügyi tudatosság fejlesztésében. Az első szekció panelbeszélgetésén erről a témáról kérdeztük a beszélgetés résztvevőit.
A lakosság bizakodóbb a megtakarítási képességet illetően, a válság előtti szinttel összehasonlítva viszont még nagyságrendekkel el vagyunk maradva. A megtakarítási piac bővülése folytatódhat a következő években, a nagy kérdés, hogy miként lehet a megtakarítani tudó lakosság arányát növelni. A valóságban ugyanis éppen fordított tendenciát figyelhettünk meg. Az alacsonyabb kamatkörnyezet támogatja a tudatosabb döntést és automatikusan szélesíti a kockázatvállalási hajlandóságot a megtakarítási típusok között. Az öngondoskodás felértékelődőben van, viszont ezek az erőfeszítések sem tudnak megóvni bennünket az elöregedő társadalom negatív hatásaitól - véli Szép Péter, a Deloitte pénzintézeti szektorának partnere.
Az MNB adatai szerint a lakossági vagyon a válság kitörése óta egyre nő, és idén az első félévben az adósságok levonása után már 11 százalékkal több pénze maradt a lakosságnak, mint egy évvel korábban. Érdekes kérdés ennek kapcsán azonban, hogy mire fordítja e forrásokat a lakosság. Egyelőre úgy tűnik, a többség továbbra is óvatossági megfontolások alapján dönt a megtakarítási termékeket illetően - derült ki az UniCredit Bank legfrissebb ügyfélkutatásából.
Örvendetes módon nő a magyar lakosság optimizmusa a fogyasztással, a megtakarítással, sőt még a hitelfelvétellel kapcsolatban is - derült ki a harmadik alkalommal megjelent Deloitte-Scale Bankindexből. Elgondolkodtató adat, hogy a lakosság 77%-a számára még mindig a sárga csekk a legkedveltebb fizetési módozat. Mindössze 3-4 százalék gondolja úgy, hogy a következő félévben bankot vált, de ez jelentősen nőhet, ha a devizahitelek forintosítása során hitelkiváltási verseny indul a bankok között.
Véget ért a múlt héten a Magyar Nemzeti Bank csaknem két évig tartó kamatcsökkentési sorozata. Ennek eredményeként 1 millió forintnyi betétre átlag 69 ezer forint helyett ma már csak 19 ezer forint kamatot kaphatunk a bankoktól egy év után. Ez nem minden: a kormány is megcsapolta a banki megtakarítók pénzét, tranzakciós illetéket és egészségügyi hozzájárulást vetve ki a betétekre, így a betétesek nagy részének a hozama ma már negatív. Nem csoda tehát, hogy drasztikusan átrendeződött mára a lakossági megtakarítások szerkezete, így például az éven belül lekötött forintbetétek összege harmadával lett kisebb. Ez viszont a bankoknak több okból sem fáj.
A háztartási szektor pénzügyi megtakarításának szerkezete az elmúlt két év során jelentős átalakuláson ment keresztül. Az elmúlt időszakban több cikk is született a témában, ugyanakkor elemzésünk célja elsősorban az, hogy a stilizált tények mellett a folyamatok mélyebb összefüggéseire is felhívjuk a figyelmet. A lakossági megtakarításokat tekintve az egyik legszembetűnőbb változás, hogy a lakosság egyre inkább az értékpapír típusú megtakarítások felé fordult. Az értékpapír-vásárlás forrását kezdetben csupán az új megtakarítások jelentették, később azonban a háztartások már a korábban felhalmozott bankbetét megtakarításaiból is állampapírt és befektetési jegyet vásároltak. A lakossági viselkedés megváltozása mögött elsősorban az állampapírok és befektetési jegyek bankbetéteket meghaladó jövedelmezősége állhat. A lakosság portfólióátrendezése a magánszektor fokozatos hitelleépítése - és a visszafogott hitelkereslet - miatt nem okoz feszültségeket a bankok mérlegében. 2013 során a háztartások készpénz-megtakarításai is jelentős mértékben bővültek, amiben a historikus mélypontjára csökkenő inflációnak, az ezzel párhuzamosan mérséklődő kamatoknak, az emelkedő kiskereskedelmi forgalomnak, valamint a tranzakciós illetéknek is szerepe lehetett. A lakossági portfólióátrendeződés hatására a lakosság tulajdonában lévő értékpapírok állománya hamarosan meghaladhatja a bankbetétek nagyságát.
A hazai makrogazdasági adatok közül a válság óta a folyó fizetési mérleg egyenlegében láthattuk az egyik leglátványosabb elmozdulást. A válság előtt folyamatosan számottevő hiányt jelző egyenleg az elmúlt években rendre jelentős aktívumot mutatott. A finanszírozási oldalt vizsgálva a folyó fizetési mérleg egyenlegének javulása mögött a hazai szereplők megváltozott megtakarítási viselkedése áll. Különösen fontos a lakosság megtakarítási hajlandóságának növekedése. Amennyiben ez tartóssá válik, az hosszabb távon a gazdaság potenciális növekedési ütemét és stabilitását is pozitívan érintheti. (Az alábbi, a háztartások megtakarítási viselkedésére vonatkozó megállapítások a Magyar Nemzeti Bank júniusi Inflációs jelentésére támaszkodnak.)
Április végén a hazai befektetési alapokban lévő vagyon áttörte az 5000 milliárd forintos határt, köszönhetően annak, hogy a hónap során 63,1 milliárd érkezett az alapokba. A lakosság érezhetően nyitott az alternatív befektetésekre, a legnépszerűbb termékek az abszolút hozamú-, a kötvény- és a vegyes alapok. A trend arra utal, hogy egyre kevesebb tartalék van a lakosságnál, a kilátások viszont a piaci körülmények ismeretében továbbra is kedvezőek.
Szorgalmasan fizetjük vissza a hiteleinket, nem csak a háztartások, a vállalatok is. A hitelezésben a Növekedési Hitelprogram csak ideiglenes javulást hozott, tavaly az utolsó negyedévben szinte már nyoma sem látszott. A Magyar Nemzeti Bank ma megjelent pénzügyi számláiból sok egyéb dolog is kiderül.
Az MKB Bank a vállalati kötvénypiacon nagyon aktív szereplő, az utóbbi hónapokban az ügyféligények változása miatt több 2 éves lejáratú devizás kötvénnyel is megjelentek a piacon. Azt lehet látni szakértők szerint, hogy van érdeklődés az egyre alacsonyabb forintos alapkamat mellett a devizás befektetésekre. Mindezzel együtt a MKB tartani tudja ebben az évben a 200 milliárd forint körüli piacon lévő kötvényállományát, vagyis főként lakossági ügyféloldalról sikerül majd megújítani a lejáró sorozatokat - derült ki a mai sajtóeseményről.
A KKE-régióban az egyes országokra jellemző banki hitelfelvételi és megtakarítási szokások lényegesen eltérnek egymástól. Jól körülhatárolható azon országok köre, amelyek lakossága nagyobb arányban rendelkezik megtakarítással, mint hiteltartozással. A legtöbb régióbeli országban alacsony a banki megtakarítások hányada és ehhez képest nagyfokú a lakosság eladósodottsága - derül ki a Gfk egyik friss kutatásából.
Részben a kedvező részvénypiaci környezetnek köszönhetően a német háztartások pénzügyi vagyona folyamatosan nő. A tavalyi harmadik negyedévben 48 milliárd euróval emelkedetek a lakosság megtakarításai - derül ki a Bundesbank által tegnap közzétett adatokból.
A korábbi hónapokkal összehasonlítva sok változást láthattunk a megtakarítási piacon októberben, mindössze az volt változatlan, hogy folytatódott az értékpapírok előretörése. Újdonság volt, hogy 2013 eleje óta először a betétekbe is friss tőke érkezett, bár hozzá kell tenni, hogy valószínűleg egy technikai tényezőnek (területalapú támogatásoknak) volt köszönhető mindez. Az MNB statisztikáiból kiderült, hogy a lakosság érdeklődése visszaesett az állampapírok iránt, a hónap domináns termékei a befektetési jegyei voltak. Egyelőre nem lehet tudni, hogy a betétek iránti kereslet csak átmenetileg támadt fel vagy tartósan, azt viszont ki lehet jelenteni, hogy sokáig nem tud egymás mellett növekedni a két szegmens, ha a betétek magukra találnak, akkor egy idő után azt az állampapíroknak és a befektetési jegyeknek is meg kell érezniük.
Az alacsony kamatkörnyezet és a DAX menetelése ellenére Németországban továbbra sem népszerűek a részvénypiaci befektetések. A háztartások inkább biztosra mennek, és takarékbetétekbe fektetnek. Az elmúlt évek másik meglepő eredménye, hogy folyamatosan csökken a lakosság megtakarítási hajlandósága. Egyes mutatók tekintetében nem csak a görögök, de még a szlovákok is megelőzik a németeket.
A WHO szerint nagyon nem néz ki jól a helyzet.
Háborús híreink vasárnap.
A hatóságok már őrizetbe vették.
Több élelmiszer, víz és orvosi felszerelés fog bejutni.
Aggódnak a balti országok.
Kilőttek a határidős árak, de meddig lehet a nyugati civilizáció kávéfogyasztási igényeit kielégíteni?
Ki nyer? Az amerikai kormány vagy a ByteDance?
Kaiser Ferenc, az NKE docense a Portfolio Checklistben értékelte az Ukrajnának jóváhagyott új segélycsomagot.
