Hatvankettedik alkalommal rendezi meg idén a Magyar Közgazdasági Társaság (MKT) a Közgazdász-vándorgyűlést, ezúttal Nyíregyházán csütörtökön és pénteken. Hegedüs Évát, az MKT főtitkárát, a Gránit Bank elnök-vezérigazgatóját kérdeztük a kétnapos szakmai esemény üzenetéről és félidei tanulságairól.
Súlyosbítja a magyar bankszektor versenyhátrányát az október 1-jén megjelenő kiegészítő tranzakciós illeték, hiszen még inkább a fintechekhez és a külföldi szolgáltatókhoz pártolhatnak miatta az ügyfelek, de reménykednek még a bankok abban, hogy sikerül könnyítést elérni a kormányzatnál – hangzott el a 62. Közgazdász-vándorgyűlésen Nyíregyházán. A beszélgetésben szó volt a hitelpiac helyzetéről, a bankok jövedelmezőségéről és a megtakarítások alakulásáról is.
Kimagaslóan jól sikerült az első félév a magyar bankszektorban, a gyenge vállalati hitelkeresletet leszámítva. A 972 milliárd forintos féléves nyereség 25%-os tőkearányos megtérülést jelent, az egyszeri tételek és osztalékbevételek nélkül ennek nagyjából a háromnegyede jött volna össze. A bankok jövőjéről is sok szó esik a Portfolio szeptember 17-ei Future of Finance 2024 konferenciáján, nem érdemes lemaradni a szakmai eseményről.
Árazásában is előnyös, a kártyás fizetési megoldásokkal versengő megoldás jelent meg a napokan a kereskedőknél, innovációjával a Raiffeisen az elsők között lépett a piacra. Kementzey Ferencet, a bank vezérigazgató-helyettesét az október 1-jén hatályba lépő kiegészítő tranzakciós illeték hatásairól, a hitelpiaci kilátásokról és az ESG térnyeréséről is kérdeztük. A Portfolio szeptember 17-ei Future of Finance konferenciáján panelbeszélgetőként résztvevő bankszakember felhívta a figyelmet: a kamatkülönbözet miatt újra versenyhátrányba került a magyar bankszektor az olcsóbb külföldi finanszírozással szemben a cégek egy részénél, az év második felében azonban nőhet az általános hitelkereslet.
A biztosítók inflációkövető árazási gyakorlata fényében nem meglepő, hogy továbbra is két számjegyű növekedést mutat a magyar biztosítási piac. Az első félévet 11,8%-os, ezen belül a második negyedévet 15,5%-os díjbevétel-növekedéssel zárta a szektor. 26 milliárdos nyereséget értek el az első félévben a biztosítók, ami a nagy adóterhelés miatt ilyen kevés, de felülmúlja a tavalyi teljes évit. A márciusi lakásbiztosítási kampány az előzetes bejelentés szerint nettó 97 ezres szerződésszám-növekedést hozott a biztosítóknak, ehhez képest most csak 13 ezres féléves növekményt mutatnak a statisztikák. A szektor jövőjével is foglalkozunk a szeptember 17-ei Future of Finance 2024 konferencián, érdemes eljönni!
Minden eddiginél több személyi kölcsönt vettünk fel júliusban, és a lakáshitelek új volumene is az eddigi rekordok közelébe érkezett. A vállalati hitelezés gyengébben muzsikál, eközben a betéteknél megtorpanást hozott a július. Az MNB kedden közzétett statisztikáiból szemezgettünk, a témával a Portfolio szeptember 17-ei Future of Finance konferenciáján is foglalkozunk, érdemes regisztrálni!
A magán-nyugdíjpénztári rendszer 2010-es beszántása óta súlyos lakossági bizalomhiánnyal küzd a nyugdíjcélú öngondoskodás hazai magánpiaca. Korlátozta növekedését a lakosság figyelmét elterelő állampapírpiaci hozamvadászat is az elmúlt években, üzenetében azonban még súlyosabb csapást jelenthet számára a kormány azon elképzelése, amely rövidebb távú célok érdekében áldozná be a hosszú távra félretett megtakarítások egy részét. Eközben most már tényleg egész Európa elhúz mellettünk.
3,65 milliárd forintos adózás utáni nyereséggel zárta az első félévet az MBH Jelzálogbank, amelynek anyabankja, az MBH Bank csütörtökön tette közzé gyorsjelentését. A jelzálogbank 34%-os nyereségnövekedése elsősorban az egy évvel korábbihoz képest több mint duplájára emelkedő kamatjövedelemnek köszönhető. A társaság más hitelintézetek számára nyújtott refinanszírozási hitelállománya 7%-kal 393 milliárd forintra bővült egy év alatt.
Adómentesség bevezetésével ösztönözné a kormány, hogy a lakosság a hosszú távú (például nyugdíjcélú) megtakarításainak egy részét inkább lakásvásárlásra, építésre, felújításra vagy hiteltörlesztésre fordítsa. A még véglegesítés előtt álló döntés háttérbe szorítaná a hosszú távú pénzügyi öngondoskodást a lakáscélú önerő mielőbbi előteremtése és a fogyasztási fordulat felgyorsítása érdekében. Potenciálisan 11 ezer milliárd forintnyi megtakarítást érinthet a változás, ebből becslésünk szerint évi 100-300 milliárd forintot mozgatna meg egy ilyen vitatható intézkedés. Kérdés, nem lesz-e túl nagy áldozat ez hosszú távon.
A kamateredmény 8 milliárddal, a működési költség 11 milliárddal romlott az MBH Banknál a második negyedévben a Fundamenta időközben lezajlott felvásárlása mellett. A másik oldalon viszont a jutalékeredményen 4 milliárdot, a kockázati költségeken pedig 31 milliárdot javított az egy évvel korábbihoz képest, így összességében 8 milliárdos (korrigált) eredményjavulással 60 milliárdos adózott eredményt ért el három hónap alatt a bankcsoport. Egészen magas, 26%-os tőkearányos megtérüléssel zárta a csoport az első félévet, és jelezték: szintet lépne tőzsdei jelenlétében a pénzintézet.
Az első negyedévi szerény 14% után a félév egészében már 25%-kal növelte díjbevételeit a CIG Pannónia az egy évvel korábbihoz képest, a második negyedévben tehát kirobbanó növekedést érhetett el a biztosító. A társaság csütörtökön reggel megjelent gyorsjelentése szerint fél év alatt 2,5 milliárd forintos tisztított nyereséget termelt a biztosító, ami 84%-os ugrást jelent, egészen erősnek tűnik tehát a növekedés.
Minden jel arra utal, hogy a csökkenő kamatkörnyezet negatív hatásait túlértékelte, a bankok ezzel szembeni alkalmazkodóképességét pedig alábecsülte az elemzők többsége az elmúlt egy évben. Az elmúlt hetek gyorsjelentései nemcsak nekik, hanem maguknak a bankoknak is kellemes csalódást okoztak, és a javuló kilátásokat a részvénypiaci értékeltségek is egyre jobban tükrözik.
Izgalmas jelenségre figyelt fel a Portfolio az utóbbi hónapokban: idén májusban a 2023 végi, majd a múlt héten a korábbi évek adatait is felfelé módosította az MNB a háztartások külföldi megtakarításainak összegére vonatkozóan. Így most mintegy ezermilliárd forinttal több pénzről tudunk (összesen 5173 milliárd forintról) az ismert külföldi megtakarításokban, mint az idei adatrevízió nélkül, és egyre tisztábban látjuk a külföldi allokáció időbeni alakulását is. A számok alapján nagy ütemben zajlik továbbra is a lakossági megtakarítások képzése külföldön, de nem olyan durva a helyzet, mint a csúcsévben, 2022-ben volt. Az október 1-jétől élő kiegészítő tranzakciós illeték ronthat a helyzeten, a kérdésről a vagyonkezelési szakma nagyágyúi mondják el a véleményüket a Portfolio közelgő Future of Finance 2024 konferenciáján három hét múlva, nem érdemes lemaradni!
A Portfolio rendszeresen közzéteszi a hazai mobilbankok rangsorát a felhasználók értékelése alapján, legutóbb augusztus elején mutattuk be a sorrendet. Ezúttal a bankolás hagyományosabb terepének számító, de az utóbbi évtizedben jelentős funkcióváltozáson áteső bankfiókok megítélésére voltunk kíváncsiak a hét nagybank Google-értékelései alapján. Bemutatjuk a bankok listáját, amelynek élére az OTP került, és a 20 legnépszerűbb magyar bankfiókot, amelyek közül az orosházi Erste, az egri K&H és a budapesti Etele Plazában található Raiffeisen valamit nagyon jól tud egy átlagos hazai bankfiókhoz képest.
Július 1-jével megszűnt a lakáshitelek önkéntes banki THM-plafonja, az OTP Bank azonnal meg is emelte új lakáshitelei kamatát. Akkor még úgy tűnt, a többi bank is követni fogja a legnagyobb versenytárs példáját, de tömeges és jelentős kamatemelés nem következett be a bankoknál, köszönhetően az időközben lejjebb kerülő referenciahozamoknak is. Összegyűjtöttük, milyen THM-ket, kamatokat és törlesztőrészleteket ajánlanak most a bankok a különböző jövedelmű hitelfelvevőknek.
Ahelyett, hogy fogyasztana, megtakarít a magyar: miközben a kiskereskedelmi forgalommal komoly gondok vannak, a megtakarításoknál 2005 óta nem láttunk akkora emelkedést, mint az elmúlt egy évben. Ráadásul most már reálértéken is jelentősen gyarapodtak a háztartások, másfél évnyi visszaesést magunk mögött hagyva ezzel. A relatíve magas megtakarítási ráta és a hozamkörnyezet egyaránt kedvez a piacnak, és hosszú idő után először újra akadt olyan megtakarítási forma a második negyedévben, amely tranzakciós alapon az állampapírokat és a befektetési alapokat egyaránt megverte. Fontos téma lesz mindez a Portfolio szeptember 17-ei Future of Finance 2024 konferenciáján, érdemes mielőbb regisztrálni a szakmai rendezvényre!
A magyar gazdaság gyengélkedése ellenére egyértelmű növekedési pályára állt a bankszektor az idei első félévben: a lakossági és a vállalati hitelállomány egyaránt évi 6 százalékos, a betétállomány 10 százalék körüli növekedést mutatott. A köztes szinten megrekedő kamatlábak ellenére különösen kirobbanó formában van az új hitelezés a lakosság esetében: személyi kölcsönből még soha, lakáshitelből pedig csak 2022 első félévében vettünk fel többet az ideinél.
Az elemzők által várt 523 millió eurónál jóval magasabb, 661 millió eurós nyereséget ért el a második negyedévben a Raiffeisen Bank International, ami 14%-kal felülmúlja az egy évvel korábbit. Az orosz leánybank ennek még mindig több mint a felét hozta, hiszen 379 millió eurót termelt, miközben a magyar leánybank 80 millió euróval zárta a negyedévet. A bankcsoport azt ígéri, hogy Oroszország és Fehéroroszország nélkül is eléri idén a 10%-os tőkearányos megtérülést.
Kihirdették a felsőoktatási ponthatárokat; ilyenkor nemcsak az albérletek piaca pezsdül fel, hanem a lakásvásárlás iránt is nagyobb az érdeklődés, amit a szülők többsége jórészt hitelből tud fedezni gyermeke számára. Örökzöld kérdés, vegyünk vagy béreljünk – alábbi számításunk erre ad választ reális feltételezésekkel élve, kizárólag pénzügyi nézőpontból.
Egyszerűen nem söpörhetők szőnyeg alá a magyar biztosítási ágazat szereplőnek a kihívásai - mondta a Hungarikum Biztosítási Alkusz Zrt. elnök-vezérigazgatója a társaság hétfői sajtóeseményén, részletesen ismertetve a biztosítói és biztosításközvetítői szektor nehézségeit, kiemelten az extraprofitadót, amelyet szerinte optimalizálni kell. Beszélt Keszthelyi Erik az általuk elindított Magyar Biztosítási Tanácsadók Szövetsége első eredményeiről és kérdésünkre a Hungarikum új online lába, a biztositasipiac.hu lakásbiztosítási kampányban elért számairól is. A szakember a Portfolio szeptember 17-ei Future of Finance 2024 konferenciáján is előadást tart, érdemes mielőbb regisztrálni a teljes pénzügyi szektort megmozgató szakmai rendezvényre.
Rossz hetet zártak a tőzsdék, az egyik kiváltó ok az Nvidia esetleges trösztellenes feldarabolásáról szóló hír...
Letört a 72800-as szint, ami értelmezésemben azt jelenti, hogy immár sokkal nagyobb az esélye a déli irányú mozgásnak...
Közép-Európa országainak gazdasága akkor tud tovább erősödni, ha részben eltérő geopolitikai és gazdasági megközelítések...
Az ESG tanácsadói akkreditációt szabályozó rendeletek után nem sokkal, augusztus közepén jelent meg az ESG beszámoló... 
Egy időben az egyik kedvenc részvényem volt, kereskedtem vele és gyűjtögettem is az osztaléka miatt, de volt egy CEO...
Hazánkban egyelőre kevéssé elterjedt a távhűtés rendszere, Bécsben azonban nagy léptékben fejlesztik ezt az éghajlatbarátnak...
Dénes Ferenc sportközgazdász és Karakas Ádám, a BCG partnere a Checklist hétvégi különkiadásának vendége volt.
Óriási tüntetések zajlanak az országban, a tűzszünet pedig csak nem akar összejönni.
Mit mutatnak a számok az elnökválasztáshoz közeledve?
